Ένα πλαίσιο για την αντιμετώπιση του κινδύνου αναφορικά με τη σχέση ποιότητας / τιμής των προϊόντων unit-linked προτείνει η EIOPA.
Η ευρωπαϊκή αρχή εκφράζει επανειλημμένα την ανησυχία της ότι, ενώ τα unit-linked προϊόντα μπορούν και συχνά προσφέρουν σημαντικά οφέλη στους ασφαλισμένους, το κόστος ορισμένων εξακολουθεί να παραμένει πολύ υψηλό. Οι υφιστάμενες ανησυχίες έχουν αυξηθεί και εξαιτίας της κρίσης COVID-19. Το περιβάλλον χαμηλών επιτοκίων σε συνδυασμό με τους κλυδωνισµούς που υφίστανται οι αγορές και τον κίνδυνο ότι τα νοικοκυριά θα χρειαστούν αυξημένη πρόσβαση σε ρευστό, υπογραμμίζουν πόσο σημαντικό είναι ότι τα unit-linked προϊόντα να προσφέρουν πάντα αξία στους καταναλωτές.
Η EIOPA θεωρεί ότι η αξιόπιστη τοποθέτηση των αποτελεσμάτων των καταναλωτών στο επίκεντρο των διαδικασιών σχεδιασμού προϊόντων, διανομής και παρακολούθησης είναι ζωτικής σημασίας για την αντιμετώπιση του ζητήματος σχέση ποιότητας / τιμής και ότι απαιτείται μια ευρωπαϊκή προσέγγιση για την υποστήριξη της ανάπτυξης μιας ισχυρότερης Ένωσης Κεφαλαιαγορών. Προς τον σκοπό αυτό, το έγγραφο της EIOPA παρουσιάζει το πλαίσιο που καθορίζει τον τρόπο αξιολόγησης του κατά πόσον τα unit-linked προϊόντα (και τα υβριδικά) προσφέρουν καλή σχέση ποιότητας / τιμής, λαμβάνοντας υπόψη τις ανάγκες, τους στόχους και τα χαρακτηριστικά μιας αγοράς-στόχου. Το πλαίσιο επικεντρώνεται στις εξής αρχές:
- Η αξία που προσφέρεται από τα unit-linked προϊόντα (και υβριδικά) θα πρέπει να αξιολογείται τόσο λαμβάνοντας υπόψη το προϊόν στο σύνολό του όσο και κάθε στοιχείο του προϊόντος (επένδυση, ασφάλιση και εγγυήσεις, εάν υπάρχουν).
- Όταν τα προϊόντα δοκιμάζονται, οι κατασκευαστές θα πρέπει να αξιολογούν τα χαρακτηριστικά και τις ιδιότητες του προϊόντος, συμπεριλαμβανομένου του κόστους και του προφίλ απόδοσης των προϊόντων, σε σχέση με τα χαρακτηριστικά, τους στόχους και τις ανάγκες της αγοράς-στόχου και θα πρέπει να διασφαλίζουν ότι οι καταναλωτές δεν χρεώνονται αδικαιολόγητα.
- Τα προϊόντα που είναι δύσκολο να κατανοήσουν οι καταναλωτές πρέπει να έχουν πιο λεπτομερείς αγορές-στόχους και κατάλληλα μέτρα για τον μετριασμό των κινδύνων που σχετίζονται με την πολυπλοκότητα.
Το πλαίσιο που προτείνει η EIOPA, είναι ένα πρώτο βήμα προς ένα ευρύτερο σύνολο εργαλείων, τα οποία θα παρέχουν περαιτέρω καθοδήγηση στις επιχειρήσεις και στους επόπτες ώστε να εκτιμούν πότε είναι αδικαιολόγητο το κόστος, αλλά και πρακτικά σημεία αναφοράς ώστε να εξετάζουν την οικονομική αποδοτικότητα των προϊόντων.
Η EIOPA αναζητά μια αγορά όπου οι καταναλωτές θα ξέρουν ότι τα προϊόντα που πωλούνται προσφέρουν καλή σχέση ποιότητας / τιμής, συμπεριλαμβανομένων εκείνων που συνδυάζουν ασφαλιστικά και επενδυτικά οφέλη. Μια ακμάζουσα unit-linked αγορά θα μπορούσε να συμβάλει σημαντικά στην ανάπτυξη της Ένωσης Κεφαλαιαγορών. Θα μπορούσε επίσης να είναι ο ακρογωνιαίος λίθος για πιο βιώσιμες επενδύσεις και αποταμιεύσεις από τα νοικοκυριά.
Η EIOPA καλεί όλα τα ενδιαφερόμενα μέρη να καταθέσουν τα σχόλια τους έως τις 16 Ιουλίου 2021, συμπληρώνοντας την έρευνα της ΕΕ (δείτε εδώ), ενώ τονίζει ότι πρόκειται να διοργανώσει δημόσια εκδήλωση για περαιτέρω συζήτηση του πλαισίου.
Δείτε εδώ τη διαβούλευση.
