ΓΕΚ-Reggeborgh: Τις λεπτομέρειες της συναλλαγής, μέσω της οποίας, πρακτικά, θα αποεπενδυθεί η Reggeborgh από την ΓΕΚ, περιμένει πλέον η αγορά καθώς η πρόθεση πώλησης επιβεβαιώθηκε. Η Reggeborgh εκτιμάται ότι διαθέτει αυτή τη στιγμή ποσοστό πέριξ του 28% στην ΓΕΚ μετά την πώληση 2% στις αρχές Φεβρουαρίου.

Εν τω μεταξύ, στην Αθήνα βρίσκεται από χθες (σ.σ. στάση πριν πάει στην Κέρκυρα) ο Henry Holterman, CEO της Reggeborgh Invest.

ΓΕΚ-Reggeborgh II: Ακούγεται ότι ο Γ. Περιστέρης θα αγοράσει περίπου 8 με 9 εκατ. μετοχές (7,7% με 8,7%) και σύμφωνα με τραπεζικές πηγές βρίσκεται σε συζητήσεις για τη σύναψη χρηματοδότησης. Εταιρεία συμφερόντων της οικογένειας Μαριάννας Λάτση θα αγοράσει σχεδόν αντίστοιχο αριθμό μετοχών.

Στην αγορά κυκλοφορεί ότι στους δύο χωράει και τρίτος... Ανάμειξη τρίτου, πιθανώς, να αποτελεί προσωρινή διευκόλυνση σε επίπεδο χρηματοδότησης.

ΓΕΚ-Reggeborgh ΙΙΙ: Η Reggeborgh θα βγάλει μια αξιοσημείωτη απόδοση καθώς αγόρασε το ποσοστό της York στα 4,8 ευρώ ανά μετοχή και το ποσοστό της οικογένειας Καμπά στα 5,5 ευρώ ανά μετοχή.

Οι Ολλανδοί αξιοποίησαν μια άκρως ευνοϊκή συγκυρία. Αφενός η York δεν έβρισκε, επί σειρά μηνών, αγοραστή, αφετέρου το εγχώριο σύστημα υποτίμησε -και το πλήρωσε- την πρόθεση τους να «κτίσουν» γρήγορα μια τόσο μεγάλη θέση.

ΓΕΚ-Μ. Λάτση: Με ακόμη μεγαλύτερο ενδιαφέρον αναμένει η αγορά τους λόγους, για τους οποίους εταιρεία συμφερόντων της οικογένειας Μ. Λάτση θα μπει με στρατηγικό ποσοστό στον όμιλο ΓΕΚ και μάλιστα σε απαιτητική αποτίμηση.

Υπενθυμίζεται ότι προ μερικών μηνών η οικογένεια αποεπενδύθηκε από τη Lamda, με ένα ερασιτεχνικής οργάνωσης placement (Απελεύθερος 28 Ιουλίου 2020). Τότε κύκλοι της ανέφεραν ότι η αποχώρηση επήλθε, λόγω της διαφωνίας με την απόφαση να μετατραπεί η Lamda σε ιδιοκτήτη από manager του project στο Ελληνικό.

Άφησε τα παρά θιν’ αλός μπετά για να γίνει καθαρόαιμος μπετατζής; Επανάληψη του θρυλικού μοντέλου που είχε το 70 στην Σ. Αραβία ο Μπαρμπά Γιάννης;

Eurobank: Άρεσαν στην αγορά οι επιδόσεις και το πλάνο της διετίας 2021-22, που στοχεύει να μετατρέψει την Eurobank στην πρώτη νορμάλ τράπεζα, με NPE ratio περίπου 6% και απόδοση ενσώματων ιδίων κεφαλαίων 10%, το 2022.

Για φέτος προγραμματίζεται η πώληση των POS (Απελεύθερος 2 Μαρτίου) και μια συνθετική τιτλοποίηση, προκειμένου να αντισταθμιστεί η πίεση στα κεφάλαια από το IFRS 9, τη τιτλοποίηση Mexico, τις εποπτικές προσαρμογές και τη διαγραφή DTC.

Η ζημιά από την τιτλοποίηση Mexico θα απορροφηθεί από την κερδοφορία χρήσης.

Eurobank II: Δεν υπάρχει στο σχεδιασμό έκδοση Tier II ή Additional Tier I τίτλων για τη διετία 2020-21 καθώς το πλάνο προβλέπει δημιουργία εσωτερικού κεφαλαίου, που το 2022 θα φέρει το συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας στα επίπεδα του 16,6%.

Αντίθετα, θα τρέξει πρόγραμμα έκδοσης senior bonds, συνολικού ύψους 3 δισ. ευρώ (1 δισ. ετησίως για την τριετία 2021-23). Πρώτη έκδοση 500 εκατ. ευρώ ως το τέλος Α΄ εξαμήνου.

Eurobank III: Εκτίμηση για core PPI 875 εκατ. ευρώ φέτος με cost of risk περίπου 130 μβ από 152 μβ πέρσι. Η απώλεια εσόδων από τόκους, λόγω της από-αναγνώρισης τιτλοποιηθέντων δανείων, εκτιμάται ότι θα υπερκαλυφθεί από αυξημένα έσοδα προμηθειών/ενοικίων και τις οργανικές επιδόσεις της Ν.Α Ευρώπης.

Στοιχεία που πρέπει να εξηγηθούν περαιτέρω: α) η χαμηλή επίδραση (50 μ.β) στους κεφαλαιακούς δείκτες από μια τιτλοποίηση 3,3 δισ. ευρώ εκ των οποίων τα 3,1 δισ. θα είναι NPEs β) η εκτίμηση για νέα NPEs από moratoria 0,9 δισ. ευρώ, χωρίς αναφορά σε μείωση NPEs από οργανικές δράσεις

Τέλος τα περί μερίσματος ήταν για τους πηχυαίους τίτλους.

Στα ψιλά γράμματα ο κ. Καραβίας έθεσε, ως όφειλε, τα προαπαιτούμενα (σημαντικότερο εξ αυτών να προσθέτει τουλάχιστον 100 μ.β στα κεφάλαια μετά το 2022 η οργανική κερδοφορία).

MOH: Ξεκινούν σήμερα οι παρουσιάσεις της εταιρείας για το retail bond, ύψους 170 ως 200 εκατ. ευρώ (Απελεύθερος 1 Μαρτίου). Χθες, εγκρίθηκε το ενημερωτικό δελτίο για την έκδοση και διάθεσης ως 200.000 ομολογιών.

Αποποίηση ευθύνης: Τα αναγραφόμενα στη στήλη αποτελούν προϊόν δημοσιογραφικών πληροφοριών, που προσφέρονται μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς. Σε καμία περίπτωση δεν μπορούν να εκληφθούν, ως επενδυτική συμβουλή ή πρόταση, προσφορά ή προτροπή, για οιαδήποτε πράξη αγοράς/πώλησης μετοχών ή άλλων κινητών αξιών.