close
Αρχική
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΕΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ
    • Ιδιωτική Ασφάλιση
    • Κοινωνική Ασφάλιση
    • Επαγγελματικά Ταμεία
  • ΕΠΙΚΑΙΡΟΤΗΤΑ
    • Υγεία
    • Αυτοκίνητο
    • Οικονομία
    • Τράπεζες
    • Πολιτική
    • Κοινωνία
    • Bancassurance
    • Διεθνή
    • Πολιτισμός
    • Τεχνολογία
    • Καταναλωτικά Νέα
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΗΣ
    • Διαμεσολάβηση
    • Ασφαλιστικά Γραφεία
    • Πωλήσεις
    • Εκπαίδευση
    • Γυναίκα και Ασφάλιση
    • Αγγελίες
    • Λεξικό
  • ΠΡΟΪΟΝΤΑ
    • Σύνταξη
    • Υγεία
    • Περιουσία
    • Αυτοκίνητο
    • Bancassurance
    • Τραπεζικά
    • Λοιποί Κλάδοι
  • ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΑΓΟΡA
    • Ασφαλιστικές Εταιρείες
    • Θεσμικοί Φορείς
      • Ενώσεις - Σύλλογοι - Οργανισμοί - Διεύθυνση Εποπτείας
      • Διεθνείς Οργανισμοί
    • Φορείς Υγείας
    • Νομοθεσία
    • Μελέτες / Στατιστικά
    • Οικονομικά Αποτελέσματα
    • Άλλοι φορείς
      • Επιμελητήρια
      • ΕΦΚΑ - Ασφαλιστικά Ταμεία
      • Εφορίες
      • ΟΤΑ
      • Υπουργεία
  • ΑΠΟΨΕΙΣ
    • Άρθρα
    • Αρθρογράφοι
    • Βήμα Αναγνωστών
    • Ψηφοφορίες
  • Αρχική
  • Επικαιρότητα
  • Τράπεζες

ΤΡAΠΕΖΕΣ

Στεγαστικά δάνεια: Τι αλλάζει με το «πάγωμα» επιτοκίων;
Χρήστος Κίτσιος
Χρήστος Κίτσιος,
13/4/2023 - 12:10
  • facebook
  • twitter
  • linkedin

Στεγαστικά δάνεια: Τι αλλάζει με το «πάγωμα» επιτοκίων;

Χρήστος Κίτσιος, 13/4/2023
  • facebook
  • twitter
  • linkedin
  • Δεν θα δουν ελάφρυνση οι δανειολήπτες. Αποφεύγουν, όμως, περαιτέρω αύξηση δόσης
  • Το μεγαλύτερο βάρος έχει ήδη αναληφθεί. Αναλυτικά παραδείγματα.

«Πάγωμα» του ύψους της δόσης στα επίπεδα αυτής που κατέβαλλαν/καταβάλλουν τον τρέχοντα μήνα (Απρίλιο) παρέχει στους δανειολήπτες με στεγαστικά δάνεια κυμαινόμενου επιτοκίου η πρόθεση των συστημικών τραπεζών να μη μετακυλίσουν οποιαδήποτε νέα αύξηση στα επιτόκια Euribor/Libor.

Κατά την πρόσφατη συνάντησή τους με τον υπουργό Οικονομικών, Χρ. Σταϊκούρα, οι διοικήσεις των τραπεζών γνωστοποίησαν την πρόθεσή τους να υιοθετήσουν, στο πλαίσιο της εταιρικής κοινωνικής ευθύνης, «πάγωμα» για ένα χρόνο των επιτοκίων στα επίπεδα που βρισκόταν Euribor/Libor στις 31 Μαρτίου.

Στα επίπεδα, δηλαδή, βάσει των οποίων προσδιορίστηκε η δόση Απριλίου για όσους διαθέτουν στεγαστικά δάνεια κυμαινόμενου επιτοκίου. Πρόκειται για οριζόντιο μέτρο, το οποίο αφορά σε όλους τους δανειολήπτες και δεν συναρτάται από εισοδηματικά περιουσιακά στοιχεία.

Αναμφίβολα, αποτελεί θετική εξέλιξη κυρίως υπό την οπτική του οικογενειακού προγραμματισμού. Και αυτό διότι το συντριπτικό μέρος της επιβάρυνσης δόσης έχει ήδη επέλθει, μετά τις διαδοχικές αυξήσεις επιτοκίων της ΕΚΤ από τον Ιούλιο του 2022 ως τον περασμένο Μάρτιο.

Ένα ενήμερο στεγαστικό δάνειο με κυμαινόμενο επιτόκιο και περιθώριο 2% πάνω στο Euribor 3μήνου, που είχε ανεξόφλητο κεφάλαιο 100.000 ευρώ τον Ιούλιο 2022 (σ.σ.: πριν αρχίσει η άνοδος των επιτοκίων), πλήρωνε μηνιαία δόση 512 ευρώ. Στο τέλος Μαρτίου 2023, το Euribor ήταν 3,038% και το βασικό επιτόκιο ΕΚΤ 3,50%.

Στις περισσότερες συμβάσεις δανείων, ως βάση υπολογισμού του επιτοκίου για τον επόμενο μήνα λαμβάνεται το μεγαλύτερο, μεταξύ του Euribor και του βασικού της ΕΚΤ, στο τέλος του προηγούμενου μήνα. Επομένως, η δόση του Απριλίου υπολογίστηκε με επιτόκιο 3,50% + 2% + 0,12% (Εισφορά Ν. 128) = 5,62%.

Με ακριβή υπολογισμό της εξέλιξης του υπολειπόμενου κεφαλαίου στο χρονικό διάστημα που έχει μεσολαβήσει από τον Ιούλιο με τις ενδιάμεσες αυξήσεις επιτοκίων, το υπολειπόμενο κεφάλαιο στο τέλος Μαρτίου έχει γίνει 97.418 ευρώ. Η δόση του μήνα Απριλίου είναι 691 ευρώ. Υψηλότερη κατά 179 ευρώ ή 35%, σε σχέση με τα επίπεδα που είχε τον Ιούλιο του 2022.

Βάσει όσων διέρρευσαν και δεν διαψεύστηκαν, οι τράπεζες προτίθενται να «παγώσουν» για έναν χρόνο τις δόσεις στεγαστικών κυμαινόμενου επιτοκίου στα επίπεδα του Απριλίου. Έτσι, θα προστατευτεί ο δανειολήπτης από τυχόν μελλοντικές αυξήσεις επιτοκίων από την ΕΚΤ, αλλά δεν θα δει ελάφρυνση της δόσης.

Το δυνητικό όφελος από μελλοντική αύξηση επιτοκίων είναι επίσης μικρό, καθώς η γεωμετρική αύξηση έχει ήδη συντελεστεί. Αν, για παράδειγμα, η ΕΚΤ αυξήσει το βασικό επιτόκιο μέσα στον Απρίλιο στο 4% κατά 0,5%), η δόση του Μαΐου για το προαναφερθέν δάνειο θα διαμορφωνόταν σε 719 ευρώ.

Δηλαδή, 28 ευρώ πάνω από τη δόση Απριλίου. Αντίστοιχα, με επιτόκια ΕΚΤ 4,5% και 5,%, η δόση θα ήταν 747 και 776 ευρώ. Δηλαδή, αυξημένη κατά 56 και 85 ευρώ αντίστοιχα, σε σχέση με τη δόση Απριλίου.

Κλειδώνουν υπερκέρδη οι τράπεζες

Για τις τράπεζες η κίνηση έχει πολλαπλά οφέλη. Πέραν του επικοινωνιακού (σ.σ.: συμπεριλαμβάνει και τη διατήρηση καλών σχέσεων με την κυβέρνηση), το «πάγωμα» των επιτοκίων ήταν απαραίτητο για να αποφευχθεί η δημιουργία νέας γενιάς «κόκκινων» δανείων και να αμβλυνθεί η κυβερνητική πίεση για αύξηση στα επιτόκια καταθέσεων.

Χάρη στην ως τώρα αύξηση των επιτοκίων και στη δυσανάλογη αύξηση στα επιτόκια καταθέσεων οι τράπεζες πέτυχαν να διευρύνουν αισθητά το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο και επομένως θα εμφανίσουν κατά τη διάρκεια της φετινής χρήσης ισχυρά κέρδη.

Από τα μέχρι στιγμής στοιχεία δεν προκύπτει μαζική στροφή καταθετών σε προθεσμιακές καταθέσεις, παρά τις αυξήσεις στα επιτόκια καταθέσεων, που ανακοίνωσαν τον Φεβρουάριο. Ενδεικτικό είναι ότι σε μια από τις συστημικές τράπεζες το μερίδιο των προθεσμιακών, επί του συνόλου των καταθέσεων, από 18% τον Δεκέμβριο ανέβηκε μόλις στο 20% τέλος Μαρτίου.

Η κάθε μία από τις συστημικές τράπεζες έχει προϋπολογίσει για τη φετινή χρονιά κόστος κτήσης καταθέσεων μεταξύ 230 με 280 εκατ. ευρώ, με το μερίδιο των προθεσμιακών να ανέρχεται ως το 35% της «πίτας» των καταθέσεων. Όπως προαναφέρθηκε, το μερίδιο των προθεσμιακών κινείται σε αισθητά χαμηλότερα επίπεδα σε σχέση με το budget, με αποτέλεσμα να μην έχει ανέβει αισθητά το κόστος κτήσης καταθέσεων.

Αν δεν υπάρξει άρδην ανατροπή της παραπάνω κατάστασης, το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο θα καταγράψει περαιτέρω διεύρυνση, σύμφωνα με αναλυτές, κατά τη διάρκεια της φετινής χρονιάς σε σχέση με το τελευταίο τρίμηνο του 2022. Η άνοδός του θα είναι μεγαλύτερη κατά τη διάρκεια του πρώτου τριμήνου, καθώς, όπως προαναφέρθηκε, δεν υπήρξε σοβαρή μετατόπιση καταθετών σε προθεσμιακές καταθέσεις, ενώ οι αυξήσεις επιτοκίων από ΕΚΤ «πέρασαν» σε όλα τα δάνεια κυμαινόμενου επιτοκίου.

«Κορυφώνει» το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο

Το πάγωμα των επιτοκίων για τα στεγαστικά και η πίεση των επιχειρήσεων για μείωση του περιθωρίου δανεισμού, ως αντιστάθμισμα στην άνοδο του Euribor, ενδέχεται να οδηγήσει στην κορύφωση του καθαρού επιτοκιακού περιθωρίου κατά τη διάρκεια του τρέχοντος τριμήνου.

Τα μοντέλα που έχουν δουλέψει εσωτερικά οι τράπεζες δείχνουν ότι κάθε αύξηση πάνω από τα επίπεδα του 3,5% για το βασικό επιτόκιο ΕΚΤ καλό είναι να απορροφηθεί εξ ολοκλήρου από τις τράπεζες και να μην περάσει στις επιχειρήσεις.

Μπορεί η Ελλάδα να μη διαθέτει τυπικά επενδυτική βαθμίδα, αλλά στην πράξη πληροί όλα τα κριτήρια και η απόκτησή της έχει ανασταλεί λόγω πολιτικής αβεβαιότητας. Δεν υπάρχει, ως εκ τούτου, λόγος να διατηρούν οι τράπεζες το spread εταιρικών χορηγήσεων στα επίπεδα του 2% με 2,5%, όταν δίπλα μας (σ.σ.: τράπεζες ευρωπεριφέρειας) έχει προσαρμοστεί στα επίπεδα του 1,5%.

Το colpo grosso με τα επιτόκια καταθέσεων

Η αγορά θα μετρήσει πλέον το πόσο θα αποδώσει το δώρο των τραπεζών προς την κυβέρνηση (σ.σ.: «πάγωμα» των επιτοκίων στα στεγαστικά δάνεια) στην άμβλυνση της πίεσης για αύξηση των επιτοκίων καταθέσεων.

Η κυβέρνηση πίεσε ως τις αρχές Φεβρουαρίου αισθητά τις τράπεζες να αυξήσουν τα καταθετικά επιτόκια, χωρίς αισθητά αποτελέσματα, όπως προαναφέρθηκε. Αν στην κορύφωση της προεκλογικής περιόδου το θέμα δεν τεθεί εκ νέου, ο κίνδυνος άνωθεν πίεσης θα μειωθεί σημαντικά.

Ανοικτός βέβαια παραμένει ο κίνδυνος αγοράς, καθώς επιχειρήσεις και μεγάλα ιδιωτικά πορτοφόλια είτε μεταστρέφονται σε money market ή τράπεζες του εξωτερικού είτε αποπληρώνουν δάνεια με ρευστότητα που διατηρούσαν σε καταθέσεις. Αν η παραπάνω τάση αποκτήσει μαζικότερα χαρακτηριστικά, ενδέχεται να οδηγήσει κάποιες τράπεζες στην προσφορά δελεαστικότερων επιτοκίων καταθέσεων προκειμένου να αντλήσουν ρευστότητα.

Το πάγωμα των επιτοκίων στα στεγαστικά κυμαινόμενου επιτοκίου, με αντάλλαγμα, μεταξύ άλλων, την άμβλυνση της πολιτικής πίεσης για αύξηση των επιτοκίων καταθέσεων πλήττει περισσότερο την Εθνική, η οποία έχει την πιο διευρυμένη καταθετική βάση και το χαμηλότερο μερίδιο προθεσμιακών στην πίτα των καταθέσεων, και δευτερευόντως την Πειραιώς. Οι δύο προαναφερθείσες τράπεζες έχουν και το συγκριτικό πλεονέκτημα πλεονάζουσας ρευστότητας (σ.σ.: χωρίς να συνυπολογίζεται η εναπομείνασα ρευστότητα από TLTROs).

Πειραιώς και Alpha διαθέτουν τα μικρότερα ανοίγματα σε στεγαστικά δάνεια κυμαινόμενου επιτοκίου. Η Πειραιώς με 6,5 δισ. και η Alpha με 5,8 δισ. ευρώ. Eurobank με 7,6 δισ. ευρώ και ΕΤΕ με 7,2 δισ. ευρώ έχουν τη μεγαλύτερη έκθεση.


Αναδημοσίευση από την εφημερίδα Nextdeal - Τεύχος 516:


 

Ακολουθήστε το Nextdeal.gr στο Google News .
  • TAGS:
  • τράπεζες
  • στεγαστικά δάνεια

ΔΕΙΤΕ ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΑ ΕΔΩ...

  • Eurolife: Ψάχνει υπεραξίες σε τουριστικά ακίνητα!
    Χρήστος Κίτσιος, 01/03/2017 - 10:34

    Eurolife: Ψάχνει υπεραξίες σε τουριστικά ακίνητα!

  • Πωλητήριο για την ATE Leasing!
    Χρήστος Κίτσιος, 10/02/2017 - 10:06

    Πωλητήριο για την ATE Leasing!

  • Βάζουν πωλητήρια στα Βαλκάνια οι ελληνικές τράπεζες
    Χρήστος Κίτσιος, 24/01/2017 - 10:00

    Βάζουν πωλητήρια στα Βαλκάνια οι ελληνικές τράπεζες

  • Τράπεζες: Crash test το πρώτο τρίμηνο για τη διετία 2017-18
    Χρήστος Κίτσιος, 09/01/2017 - 14:14

    Τράπεζες: Crash test το πρώτο τρίμηνο για τη διετία 2017-18

Σελίδες

  • « πρώτη
  • ΠΡΟΗΓΟΥΜΕΝΗ
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5

ΤΕΛΕΥΤΑΙΑ ΝΕΑ

Νέα γονίδια που σχετίζονται με μικρότερη διάρκεια αποτελεσματικού ύπνου
16:11 Νέα γονίδια που σχετίζονται με μικρότερη διάρκεια αποτελεσματικού ύπνου
  • 16:00 KPMG έκθεση Private Equity Pulse: Η παγκόσμια δραστηριότητα στις επενδύσεις των Κεφαλαίων Επιχειρηματικών Συμμετοχών υποχωρεί το Α’ τρίμηνο του 2025 λόγω της εντεινόμενης αβεβαιότητας σχετικά με τους δασμούς
  • 15:54 Σήμερα η πρώτη πανελλαδική απεργία για εργαζόμενους σε delivery και υπηρεσίες κούριερ
  • 15:46 ΙΑΣΩ: «Μαμά είναι ο κόσμος όλος» – Διαγωνισμός στο Instagram με 5 δωρεάν τοκετούς για την Παγκόσμια Ημέρα Μητέρας
  • 15:44 Τάσος Χατζηθεοδοσίου (CΕΟ Mega Brokers): Σε μία ταραγμένη εποχή πρέπει να επενδύσουμε στους ανθρώπους, την εμπιστοσύνη και τη συνεργασία (video)
  • 15:37 Η εξέλιξη του προσδόκιμου ζωής στην Ελλάδα: Σε ποια περίοδο μειώθηκε
  • 15:34 Μανώλης Τσαλδάρης (CΕΟ Minoa Water): Επενδύουμε στην πρόσβαση σε καθαρό νερό κοιτάζοντας το αύριο (video)
  • 15:15 UNESCO Πειραιώς και Νήσων: 1ο Χορωδιακό Φεστιβάλ «Αλέξανδρος Αινιάν» στο Κερατσίνι 10-11 Μαΐου
  • 15:08 Πρώτη σύσκεψη για την συγχώνευση του Νοσοκομείου «Αγία Βάρβαρα» στο «Αττικόν»
  • 15:03 Χρ. Μαυροκέφαλος (Fathom WMA): Θα υπάρξει μεγάλο volatility λόγω του εμπορικού πολέμου - Χρειάζεται ψυχραιμία
  • 14:37 Γράμματα σε ασφαλιστές και εταιρίες: «Όταν είσαι Νο 2 και κάτω προσπαθείς περισσότερο. Διαφορετικά»
  • 13:48 ΜΙΝΕΤΤΑ Ασφαλιστική: Πιστοποίηση κατά το πρότυπο ISO 14001:2015 για το Σύστημα Διαχείρισης Περιβάλλοντος
  • 13:37 Ασφαλιστικό Underwriting: Ασφαλιστικές ιστορίες από το 1860 και 1908
  • 13:14 Τα χρώματα της Άνοιξης, της Αναστάσεως και το μαύρο του Άδη και της σκλαβιάς
  • 13:00 Οι Θεόδωρος Κοκκάλας και Αλέξανδρος Σαρρηγεωργίου είναι δύο άνθρωποι που ξεχώρισαν στην ελληνική και τη διεθνή ασφαλιστική αγορά
  • 12:05 Διονύσης Νοδάρος (ΝΝ Hellas): Η ασφαλιστική αγορά να συμμετέχει στις εξελίξεις και να αφουγκράζεται την αγορά (video)
  • 11:50 Connect all in one: Η καινοτόμος λύση αποδοχής πληρωμών από την NBG Pay, την EDPS και τον Όμιλο Epsilon Net διατίθεται μέσω του δικτύου της Εθνικής Τράπεζας
  • 11:40 Έγκριση από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς Κύπρου αιτήματος για εξάσκηση του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze out) για απόκτηση των εναπομεινασών μετοχών της Hellenic Bank Public Company Limited
  • 11:35 CNP ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ: Αγώνας Triathlon Πάφος - Μαζί με τους Πρωταθλητές!
  • 11:20 Ανθή Ξηρού (Εθνική Ασφαλιστική): Με σκληρή δουλειά, συνεργασία και όραμα ξεπερνάμε κάθε προσδοκία - 2η θέση πανελλαδικά!
ΔΕΙΤΕ ΟΛΕΣ ΤΙΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ

ΔΗΜΟΦΙΛΕΙΣ ΕΙΔΗΣΕΙΣ

  1. 7/5 Από σήμερα (7/5) οι αιτήσεις για τα 300.000 vouchers του Κοινωνικού Τουρισμού: Οι δικαιούχοι
  2. 2/5 Το 80% των υποθέσεων ιατρικής ευθύνης που φθάνουν στα δικαστήρια αφορούν σε περιστατικά που συμβαίνουν στα ΤΕΠ
  3. 6/5 Τι περιουσία έχουν οι Έλληνες: Σκάφη, αυτοκίνητα, πισίνες, σπίτια, ενοίκια και καταθέσεις στο εξωτερικό
  4. 5/5 Αλλαγή σελίδας για τον Νίκο Αντιμησάρη
  5. 7/5 Κυρανάκης: «Αυτά είναι τα μέτρα που εξετάζουμε για να μειωθούν τα θανατηφόρα ατυχήματα»
  6. 5/5 Από την 1η Ιουνίου η υποχρεωτική ασφάλιση οχημάτων από φυσικές καταστροφές
  7. 2/5 Άδωνις Γεωργιάδης: «Η απόφαση της Pure Health να αγοράσει τα νοσοκομεία Metropolitan, Υγεία και Μητέρα από την CVC αποτελεί για την χώρα μας μία μεγάλη επιτυχία»

ΠΡΟΣΦΑΤΑ ΣΧΟΛΙΑ

  • nextdeal

    Προχθές, εντελώς τυχαία πηγαίνοντας να πάρω ένα ασφαλιστήριο από τους εξαιρετικούς συνεργάτες Χαράλαμπος και Ιωάννα Ιλβανίδη στην Ηγουμενίτσα,έπεσα πάνω στο περιοδικό σας. Ζήτησα αν μπορούσα να το...

    Πως θα φτάσετε στην «κορυφή»; Διαβάστε το Ασφαλιστικό ΝΑΙ που κυκλοφορεί!  · 3 months ago

  • nextdeal

    Ποιοι διαμεσολαβητές ακουμπάνε εκεί την παραγωγή; Είναι ελεύθεροι πράκτορες ή και αποκλειστικοί;
    Μήπως οι προμήθειες παίζουν βασικό ρόλο και όχι τα ασφάλιστρα;
    Α.Κ., Μεσίτης - ΑΘήνα

    Πάνω από 1 δισ. ευρώ η παραγωγή των «ΕΠΥ»!  · 5 months ago

  • nextdeal

    Για ποιες αυξήσεις γράφετε;
    Οι πλατφόρμες καθημερινά υπασφαλίζουν σε συνεργασία με τις ασφαλιστικές εταιρείες, όπως πάνε θα ξανακλείσουν αν δε προλάβουν να απολυθούν.
    Κώστας Δημοπ., Ηράκλειο

    Προς αυξήσεις στα ασφάλιστρα αυτοκινήτου  · 5 months ago

  • nextdeal

    Ο Giuseppe Zorgno ανέβασε τον μέσο όρο των ασφαλιστικών στελεχών στην ελληνική αγορά! Θέλουμε κι άλλους μιμητές του. - Γ. Νικοπ., Χαλάνδρι

    Ο αποχαιρετισμός του Giuseppe Zorgno προς το δίκτυο συνεργατών της AIG  · 5 months ago

  • nextdeal

    Ο Κώστας Μπερτσιάς είναι ένας καλός πρεσβευτής του ασφαλιστικού κλάδου εδώ και πολλά χρόνια! Συγχαρητήρια!!! - Χρ. Κωστ., Αθήνα

    Ο Κωνσταντίνος Μπερτσιάς στην ΕΡΤ για την ασφάλιση στα ηλεκτρικά πατίνια  · 5 months ago

Config Page Gr

Διεύθυνση: Φιλελλήνων 3, 10557
Σύνταγμα, Αθήνα
Τηλέφωνο: 210 3229394 Fax: 210 3257074 Email: info@nextdeal.gr

NEWSLETTER

Λάβετε τα καλύτερα του Nextdeal στα εισερχόμενά σας, κάθε μέρα.

FOLLOW US

  • Facebook
  • Instagram
  • Linkedin
  • YouTube

QUICK LINKS

  • ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΕΜΑΣ
  • ΕΚΔΟΣΕΙΣ
  • ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΑ
  • ΔΙΑΦΗΜΙΣΗ

© 2018 Nextdeal.gr

  • Όροι Χρήσης
  • Πολιτική Απορρήτου
  • Newsletter
  • Like Us on
    Facebook

  • Follow Us on
    Twitter

  • Follow Us on
    Instagram

  • Follow Us on
    LinkedIn

  • Subscribe on
    YouYube

loading